Flight to Quality
Tendência de investidores a se movimentarem em direção a investimentos mais seguros (muitas vezes, títulos do governo) durante períodos de elevada incerteza econômica.
Fonte: NasdaqVocê se sente seguro hoje
no Brasil?
É inegável: o ano de 2022 arranca
no País sob um cenário desafiador.
Na Política
A indefinição dá o tom na eleição para a Presidência da República, podendo reservar emoções fortes até o último minuto da disputa, em outubro.
Sem uma aparente grande coalizão entre os candidatos, com velhos conhecidos das urnas.
Enquanto isso, a agenda de reformas não avança no Congresso, com os pacotes tributário e administrativo podendo ficar na gaveta por mais 1 ano.
E pelo menos 71% dos parlamentares já se dizendo candidatos a algum cargo em 2022, segundo a pesquisa Painel do Poder, do Congresso em Foco Análise.
Na Economia
O resultado do cenário atual é ainda mais preocupante, pelo impacto direto que provoca no seu bolso e nos seus investimentos no dia a dia.
Apresentando como resultado imediato:
- Inflação Alta
- Juro Alto
- Real Depreciado
- Crescimento econômico abaixo da média mundial
- Risco Brasil Elevado
A inflação acaba de fechar o ano de 2021
no maior nível em 6 anos.
Fonte: IBGE | Elaboração: G1
- Os preços acumularam avanço de 10%, praticamente dobrando o teto do governo.
- Em dezembro, a inflação bateu +0,73%, ficando acima do esperado pelo mercado.
- O preço dos combustíveis também segue como o maior vilão, passando de +47%.
O Banco Central já admite dificuldades para levar a inflação até a meta em 2022.
É importante destacar que essa alta da inflação está longe de ser um fenômeno local. Algumas das maiores economias do mundo também acusam o seu impacto:
Nos EUA, os dados de inflação atingiram em 2021 seu maior nível em 39 anos.
Na Alemanha, maior economia da Europa, a inflação já é a mais alta em 29 anos.
No Japão, que convive com deflação ou inflação baixa há anos, o aumento de preços ao produtor já foi de +9% em novembro frente ao mesmo período de 2020
Não por acaso, os preços do dólar estão próximos da sua máxima histórica, apesar dos esforços do Banco Central para segurar o avanço da moeda americana por aqui.
Seja no combate à inflação por meio do aumento consecutivo dos juros.
Como em dezembro último, quando o BC promoveu a sétima alta seguida na taxa Selic, que atingiu 9,25% ao ano, seu maior patamar em mais de 4 anos.
Fonte: Banco Central | Elaboração: G1
Ou mesmo fazendo leilões de venda de dólares no mercado financeiro.
Outro ponto desafiador é a retomada do crescimento econômico, impactado por inflação e juros altos, que reduzem o poder de compra e o consumo, e pela forte redução da atividade durante a pandemia.
- O Brasil deve ficar abaixo da média mundial pelo 16º ano consecutivo
- A diferença em relação ao crescimento global poderá ser de 2%
- A pesquisa foi divulgada pelo Instituto Brasileiro de Economia (Ibre), da FGV
- Queda recente nas ações dos bancos também pode indicar PIB mais baixo em 2022
Você já consegue identificar a importância de tudo isso para o seu dinheiro?
E como agir agora,
em 2022?
A insegurança move o avanço do Risco Brasil no mercado neste ano eleitoral, tomando como base o indicador CDS (Credit Default Swap), uma espécie de seguro internacional contra calote, que mede o risco de se investir em um país.
Quanto mais alto o CDS, mais arriscado é o destino dos investimentos na visão do mercado.
E de nada adianta buscar segurança em ativos que não acompanhem a inflação.
O seu poder de compra já está sendo diretamente afetado no dia a dia, com a depreciação do valor do seu dinheiro e dos seus retornos no mercado.
Não por acaso, o investidor brasileiro já pulou da Bolsa para a Renda Fixa em 2021, segundo a Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiro e de Capitais.
- Fundos de ações registraram R$ 426 milhões de resgates líquidos até novembro.
- Já os fundos de renda fixa tiveram captação líquida de R$ 275 bilhões no período.
Os resgates líquidos descontam as aplicações, enquanto a captação líquida, os saques.
Mas atenção: a aparência também pode enganar os mais desavisados no mercado.
Um levantamento divulgado pela CNN Brasil, por exemplo, aponta que mesmo com os juros em alta, o rendimento real da Renda Fixa está menor do que no início de 2021.
Detalhe: no início de 2021, a taxa Selic estava em 2% ao ano, a menor da história. É que um título de Renda Fixa com juro de 9% ao ano pode até parecer uma aposta consistente agora, mas de nada vai adiantar se a inflação bater 10% no período.
O retorno real, aquele que desconta a inflação, se tornaria negativo. O que, na prática, significaria que você, em vez de ganhar, estaria perdendo dinheiro.
E essa máxima vale para qualquer lugar do mundo, inclusive para você no Brasil.
Então, por que deixaria 100%
do seu dinheiro alocado no país?
Veja, não há nada de errado em se investir no Brasil. Muito pelo contrário. O que você não precisa é deixar 100% do seu dinheiro alocado no País.
Ainda mais em um ano eleitoral que começa desafiador no front político-econômico, com um cenário de indefinição, inflação e juros altos, como você já pôde ver aqui.
Colocar todos os seus ovos na mesma cesta neste momento pode estar longe do ideal: a volatilidade pode fazer você derrubar a cesta e quebrar todos os ovos de uma só vez.
Flight to Quality
Saiba como você pode reduzir o Risco Brasil em 2022 .
A boa notícia é que nunca foi tão fácil diversificar seus investimentos a partir do Brasil.
Agora mesmo, você pode ter investimentos em dólar, em moeda historicamente mais forte, sem ter que sair do país, sem ter que embarcar junto com o seu dinheiro para isso, como já estão fazendo grandes investidores e gestores de fundos brasileiros.
E o principal: sem correr riscos desnecessários, e com acesso direto aos maiores mercados de investimentos do mundo
Investir nos EUA pode ser uma alternativa vantajosa ao cenário local em 2022.
Investir nos Estados Unidos significa estar exposto a uma economia considerada como referência para baixo risco-país.
- Algo que não precisa estar restrito à menor parcela da sua carteira.
- Ou a uma parcela especulativa ou mesmo vinculada essencialmente a risco.
- Você pode pensar de forma global e pode ter uma carteira global.
Não estamos dizendo que você não deve ter investimentos no Brasil. Não é isso. Até porque todo investimento tem que levar em conta o seu perfil de investidor.
No entanto, o investimento nos EUA pode ser uma alternativa importante hoje. Para você diminuir a volatilidade, ajudando a proteger ainda mais seu patrimônio, diante de um cenário extremamente desafiador no Brasil, como o que você já viu aqui.
Coloquei todo o meu dinheiro em títulos públicos.
Será que corro algum risco agora, em 2022?
Os títulos públicos nada mais são do que um empréstimo de dinheiro para os governos, em troca de rendimentos regulares ou uma devolução com juros no futuro.
Títulos públicos, como o Tesouro Direto, podem ser o investimento mais seguro de um país. Esses investimentos contam com a segurança e a garantia de pagamento por parte de governos.
Ainda assim, como com qualquer investimento, é impossível garantir 100% que esse pagamento ocorrerá.
Principalmente quando a dívida pública é alta e falta controle nas contas públicas.
O risco de um calote pode parecer um cenário muito distante, mas sempre existe, sobretudo em cenários internos de grande instabilidade política e institucional, como já provaram países como a Argentina, em acordos de reestruturação de títulos.
Vale lembrar que as maiores agências internacionais de classificação de risco avaliam o Brasil como um investimento especulativo.
Ou seja, aos olhos dos investidores internacionais, a capacidade de pagamento do governo brasileiro é conhecida como “junk”. E isso nada tem a ver com a pandemia – essa avaliação já se consolidou há alguns anos.
Historicamente, o dólar dá mais estabilidade e alternativas que investimentos lastreados em real.
E isso pode fazer muita diferença para os seus investimentos em cenários como o atual.
Seja para ajudar a diminuir o risco do seu patrimônio, ou mesmo para ajudar a potencializar os ganhos com a diversificação sem depender do Risco Brasil em 2022.
Os EUA detêm quase 56% do volume total de capitalização do mercado mundial. Isso significa que mais da metade dela está ligada ao mercado americano.
Fonte: Statista
Ao longo dos últimos 40 anos, os índices da Bolsa americana também já tenderam a subir mesmo durante períodos de forte pressão inflacionária, como o atual.
Sejam elas de qualquer tamanho: large, mid ou small caps.
Fonte: Bloomberg, 30/11/2021 | Elaboração: MarquetteAssociates
Cada uma das barras coloridas na imagem representa um grupo específico de ações nos EUA por tamanho e importância, tendo como base o seu valor de mercado.
E, em preto, à direita, está identificado o medidor oficial de inflação americano.
Em 2021, essa mesma trajetória se confirma.
O índice S&P 500, que mede o desempenho de nada menos que 500 ativos, por exemplo, bateu com folga o dólar e o Ibovespa, principal índice da Bolsa brasileira. Sem contar o CDI, que é um índice referência para aplicações de Renda Fixa no Brasil.
Você já consegue identificar o potencial de tudo isso que estamos falando aqui?
As portas do maior mercado do mundo estão abertas agora para você diversificar seus investimentos.
E tudo isso:
Sem que você tenha que sair do Brasil.
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Da forma mais simples disponível no mercado.
Sem precisar investir muito dinheiro para começar.
Com o apoio direto da Avenue, a maior corretora nos EUA para brasileiros.
Ao abrir sua conta, você pode destravar a sua chance de montar uma carteira verdadeiramente global, muito mais diversificada e com potencial de aliviar o Risco Brasil no bolso em 2022.
Confira um exemplo de uma carteira hipotética do investidor brasileiro, marcada em vermelho na imagem abaixo, através de um espectro hipotético de Risco x Retorno:
Grande parte da carteira dos brasileiros se mostra diversificada nacionalmente, mas pouco ou quase nada diversificadas globalmente.
O que não dilui os riscos imediatos de exposição aos solavancos do Risco Brasil e eleva a suscetibilidade do seu dinheiro a eventuais cenários econômicos adversos.
Importante: você também pode ter sua parcela destinada à Renda Fixa dolarizada.
Esta é uma ilustração hipotética e não reflete o desempenho real de qualquer investimento particular. O desempenho futuro não pode ser garantido e os rendimentos dos investimentos oscilarão com as condições do mercado.
Ao abrir sua conta na Avenue:
Você vai ter mais de 8.000 ativos disponíveis para investir no exterior.
Ajudando a blindar parte do seu patrimônio do risco Brasil em ano eleitoral.
Podendo dar início à sua parcela destinada à Renda Fixa dolarizada.
Com o apoio de um atendimento exclusivo em português.
E tudo isso sem que você tenha que sair do Brasil.
Sem precisar ter muito dinheiro para começar a investir.
Podendo investir em frações, sem ter de comprar lotes inteiros ou mesmo ações inteiras.
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Tenha em mente que não há garantia de que qualquer estratégia será bem sucedida ou lucrativa, nem protegerá contra uma perda.
Perguntas frequentes:
-
Investir no exterior não é para mim, deve ser muito complicado.
Para abrir uma conta internacional na Avenue e liberar o seu acesso a um mundo inteiro de oportunidades antes restritas a poucos investidores, de patrimônio elevado, você não precisa comprovar nenhum tipo de conhecimento em finanças. Você também poderá utilizar os canais de atendimento em português em caso de dúvidas.
-
Declarar meus investimentos no exterior é difícil.
O processo é muito semelhante a declarar investimentos de renda variável no Brasil. Nós ainda facilitamos essa experiência para você ao oferecer relatórios em português com as informações necessárias para te auxiliar na sua declaração do Imposto de Renda à Receita Federal.
Ainda disponibilizamos para você, também sem nenhum custo adicional, a guia do DARF sempre que houver tributos a serem pagos em suas operações na Bolsa americana. -
Eu vou precisar de muito dinheiro para investir?
Abrir e manter uma conta na Avenue é grátis. Basta preencher alguns dados básicos e aceitar, digitalmente, os termos e contratos legais. Existem alternativas de investimentos para todos os bolsos – com a negociação fracionada, por exemplo, você pode comprar ações com apenas alguns poucos dólares.
-
Como eu sei que a Avenue é uma corretora certa para o meu dinheiro?
A Avenue tem mais de 400 mil clientes e é uma corretora líder de mercado em acesso ao sistema financeiro para brasileiros e em abertura de contas para investimentos para brasileiros nos EUA.
Você pode conferir nosso registro no BrokerCheck, assegurando que somos uma corretora americana devidamente registrada. Também contamos com o selo RA1000, conferido pelo ReclameAqui a empresas com nível de excelência no atendimento ao consumidor. -
Por que eu deveria olhar para o mercado internacional?
A resposta a esta pergunta é muito simples: basta seguir o rastro do dinheiro (follow the money), como gostam de dizer os investidores mais bem-sucedidos do mundo.
Só os EUA detêm quase 56% do volume total de capitalização do mercado mundial, como mencionamos anteriormente. O mercado internacional pode oferecer uma excelente oportunidade para você blindar seu patrimônio do risco-Brasil e para desenvolvê-lo com uma oferta muito maior de ativos.
Agora, a decisão é toda sua.
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